РАЗДЕЛ II. ГЛУБИННОЕ ИНТЕРВЬЮИРОВАНИЕ ПРЕДСТАВИТЕЛЕЙ ВЫСОКОДОХОДНЫХ ГРУПП

ОСНОВНЫЕ ИТОГИ

В рамках настоящего исследования было проведено 20 глубинных интервью с представителями высокодоходных групп в городах-миллионниках (доход от 50 тыс. рублей на человека):

Москва

Санкт-Петербург

Екатеринбург

Новосибирск

Н.Новгород

Ростов-на-Дону

СУММА СБЕРЕЖЕНИЙ

Представителями высокодоходных групп полагают, сумма сбережений может варьироваться от ситуации (наличия свободных средств и предполагаемых расходов) – т. е. не смогли формализовать свои представления о том, где пролегает линия, отделяющая "карманные деньги" от "накоплений". Большинство указали в качестве минимума, могущего называться накоплениями, суммы в диапазоне от 100 тыс. руб. до 500 тыс. руб. Наиболее часто упоминалась сумма, превышающая 100 тысяч рублей.

ИНВЕСТИЦИОННО-СБЕРЕГАТЕЛЬНЫЕ СТРАТЕГИИ

Респонденты из данной группы стараются выбрать такой способ вложений, который был бы одновременно надёжным и прибыльным – стремлением быть "богатым и здоровым" явно превалирует. Наиболее часто упоминаемым способом вложения средств является недвижимость. Следующим по популярности направлением является собственный (или родственников, партнёров) бизнес. Особенно распространена эта форма инвестирования в нестоличных городах.

Банковские вклады рассматриваются респондентами, главным образом, как сберегательный, а не инвестиционный инструмент. Они откладывают денежные средства "на будущее" (т. е. – делают сбережения страхового характера). Практически все опрошенные отмечали, что банковские депозиты являются для них непривлекательным способом вложения средств.

В целом, можно констатировать, что поле инвестиционных стратегий верхней прослойки российского среднего класса фрагментарно. Однородность обеспечивается лишь консенсусом в отношении инвестиций в недвижимость.

ЦЕЛИ НАКОПЛЕНИЙ

Основными целями накоплений являются приобретение недвижимости и аккумулирование средств для дальнейших инвестиций в собственный бизнес с целью получения дохода от этих вложений. Также целью накоплений могут являться крупные покупки (преимущественно – автомобили).

ОСНОВНЫЕ ИСТОЧНИКИ ИНФОРМАЦИИ

Источники, используемые представителями высокодоходных групп населения для формирования инвестиционно-сберегательной стратегии, в значительной степени зависят от того, какая стратегия используется.

Если выбирается консервативная стратегия (размещение средств на банковских депозитах), то чаще используется информация, предоставляемая непосредственно в банковском отделении или почерпнутая в Интернете (с сайта банка, а также статьи, форумы).

Если респондент оказывается включён по роду своей деятельности в работу с банками (например, представляет интересы корпоративного клиента банка) или занят в финансовом секторе экономики, то он зачастую руководствуется инсайдерской информацией.

При осуществлении инвестиций в недвижимость представители высокодоходных групп склонны прибегать к использованию советов "друзей и знакомых" (зачастую под этим также понимается использование инсайдерской информации).

Размещение средств на фондовом рынке сопряжено с изучением профильных рубрик в "изданиях общего пользования" (general editions) и специализированных сетевых ресурсов.

НАИБОЛЕЕ ВОСТРЕБОВАННЫЕ БАНКОВСКИЕ УСЛУГИ

Среди приоритетных банковских услуг - кредиты (ипотечный, автокредит, на развитие бизнеса, на крупные покупки), пластиковые карты (как дебетовые, так и кредитные), оплата коммунальных услуг, срочные вклады или вклады до востребования, банковские ячейки, денежные переводы.

Значительная часть опрошенных не имеет срочных банковских вкладов (счета есть практически у всех). Те же, у кого есть депозиты, используют их в целях обеспечения сохранности денег, а не их преумножения (безопасность хранения и частичная компенсация инфляционных издержек).

Услуги интернет-банкинга востребованы значительной частью российского upper-middle class ("верхний средний класс" - традиционно используемое в социологии понятие, применяющееся для общественной стратификации). Однако ряд респондентов скептически оценивают безопасность "дистанционных" транзакций.

КРИТЕРИИ ВЫБОРА БАНКА

Для открытия срочных вкладов выбирается, прежде всего, надёжный банк. А таковым, по мнению многих респондентов, с большей вероятностью является государственный. Вторым по значимости критерием выбора является выгодность предложения, третьим - удобство расположения банковского отделения и/или банкомата.

Помимо принадлежности банка государству большой уставный капитал, по мнению респондентов, также может служить показателем надёжности банка.

Участие иностранного капитала рядом респондентов оценивается как свидетельство надёжности банка. В столице значимость иностранных акционеров оказалась существенно выше.

Ненадежный банк, по словам респондентов - недавно созданный частный банк, навязчиво рекламирующий свои услуги, имеющий длинное или вычурное название. С настороженностью респонденты относятся к большинству малых банков.

Что касается других принципиальных критериев выбора банка (кроме надёжности), то респонденты отмечали важность транспортной доступности, наличия парковки. При этом для некоторых важнее удобство подъезда к банку, а не территориальная близость отделения.

Основные претензии к работе банков касаются наличия очередей, невозможности свободно выбрать страховую компанию при кредитовании, а также низкой скорости обслуживания и неудобного режима работы.

КРЕДИТНАЯ АКТИВНОСТЬ

Респонденты отмечали, что пользовались ипотекой, а также кредитами на крупные покупки (главным образом – автокредиты) или для развития бизнеса.

Ипотечным кредитом представители высокодоходных групп чаще всего пользовались в той ситуации, когда для приобретения недвижимости им не хватало какой-то суммы (как в инвестиционных целях, так и в приобретении жилья для себя). Большая часть респондентов пользовались ипотечным кредитом единожды.

СРОКИ ВКЛАДОВ

Для вкладчиков из числа представителей высокодоходных групп задавался вопрос о том, каким соотношением параметров срок / доходность они руководствуются при открытии вкладов. Выяснилось, что срок является ключевым критерием выбора вида вклада в банке. Однако для них важна, прежде всего, возможность снять денежные средства в удобное для них время, процентная ставка по вкладу оказывается гораздо менее значима (отчасти это объясняется "выравниванием" предложений банков). Поэтому основная часть представителей высокодоходных групп, имеющих срочные вклады, пользуется краткосрочными депозитами.

ДИНАМИКА ИЗМЕНЕНИЙ ДОВЕРИЯ К БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЕ

Если охарактеризовать общий настрой представителей высокодоходных групп населения, то можно сказать о том, что в целом доверие к российской банковской системе за последние годы возросло.

Причиной этого является ряд обстоятельств. Респонденты отмечают стабилизацию, расширение спектра предоставляемых услуг. Некоторые указывали на то, что немаловажным фактором повышения стабильности банковской системы стало введение системы страхования вкладов.

Значимым фактором стабилизации российской банковской системы, отмеченным многими представителями высокодоходных групп, является приход иностранных банков.

Если говорить о последних 2-3 годах, то, по мнению опрошенных, изменения в банковском секторе не являются столь ощутимыми, если сравнивать их с качественным рывком первой половины текущего десятилетия.

Среди проблем развития банковского сектора в России было отмечено существование чрезмерно большого количества банков, что затрудняет процесс выбора для клиентов, т.к. зачастую им сложно ориентироваться в таком многообразии.

Большинство опрошенных сошлось во мнении, что, несмотря на рост стабильности в банковском секторе в последнее время, риски все равно остаются - могут произойти непредвиденные политические или экономические события, способные подорвать сложившуюся стабильность в банковской сфере. Латентная неуверенность наблюдалась в ответах большинства респондентов.

ПРОГНОЗ РАЗВИТИЯ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ В СРЕДНЕСРОЧНОЙ ПЕРСПЕКТИВЕ

Представители высокодоходных групп также высказывали точку зрения, согласно которой экстраполяция положительных тенденций последних лет позволяет думать, что банковской системе ничто не угрожает.

Хотя внешне ничего не предвещает возможности серьёзного банковского кризиса в ближайшее время, внутреннее напряжение "сквозит" в ответах - большинство опрошенных не исключает возникновения непредвиденных обстоятельств. При этом многие не смогли конкретизировать свои опасения и описать механизмы дестабилизации.

Многие респонденты подчёркивают, что они не видят серьёзных внутренних причин гипотетического кризиса банковской системы. Тем не менее, всегда остаются внешние угрозы, такие как политическая нестабильность, вмешательство государства в экономику, ухудшение международной ситуации или возможные военные конфликты.

Отдельные респонденты в качестве возможной причины возникновения нестабильности (но не системного кризиса) в банковском секторе указывают активизацию экспансии иностранных банков, что может повлечь за собой банкротство отечественных банков.

Отдельные представители высокодоходных групп рассматривают введение системы страхования вкладов в качестве определённой гарантии сохранности сбережений в случае системного кризиса.

Резюмируя вышеизложенное, можно сказать, что на рациональном уровне восприятия социально-экономической реальности респонденты демонстрируют оптимизм, но бессознательная тревога оказывает непосредственное влияние на их инвестиционно-сберегательное поведение.

ИНФОРМИРОВАННОСТЬ О ССВ

В ходе глубинных интервью представители высокодоходных групп не обнаружили глубоких знаний о системе страхования вкладов, впрочем, как и интереса к срочным вкладам ввиду их низкой доходности, неудобства или недоверия к банковской системе в целом. Знания о системе страхования вкладов у респондентов достаточно общие.

Среди тех, кто имеет какое-либо представление о существовании ССВ, мнения относительно надёжности и полезности данной системы разделились. Так, часть респондентов считает, что это установление гарантий по вкладам стало очень важным нововведением, приближающим отечественную банковскую систему к мировым стандартам.

Другая же часть высокодоходных групп не испытывает доверия по отношению к этой системе, считая что, что нельзя доверять гарантиям со стороны государства, действия которого не раз являлись причиной разорения вкладчиков.

Некоторые опрошенные указывали на то, что плохо относятся к лимиту суммы страхования. Вклад, по их мнению, должен быть застрахован полностью, независимо от его величины, установленная же в настоящее время сумма для них слишком мала. Это служит второстепенной дополнительной причиной того, что представители высокодоходных групп не рассматривают банковские вклады в качестве привлекательного способа вложения денег.

ВЛИЯНИЕ ССВ НА ИНВЕСТИЦИОННО-СБЕРЕГАТЕЛЬНОЕ ПОВЕДЕНИЕ

Большинство респондентов заявило, что ССВ не повлияла на их отношение к банковским вкладам.

Респонденты указывали на три основные причины такого отношения.

Во-первых, сами банковские депозиты не представляют для большинства из них серьёзного интереса из-за своей низкой прибыльности и общего недоверия к банковской системе.

Во-вторых, максимальная сумма страхового возмещения в рамках ССВ воспринимается опрошенными как очень маленькая, не покрывающая их реальных или возможных вложений, а дробить вклад на несколько частей для них представляется неудобным.

В-третьих, присутствует недоверие государству и, соответственно, государственным гарантиям, воспринимающимся как декларативное заявление.

Тем не менее, некоторые опрошенные отметили, что введение ССВ, и особенно увеличение суммы страховых выплат, повысило их доверие по отношению к банкам и является для них весомым свидетельством стабильности банковской системы.

Также указывалось, что введение страхования вкладов приближает российскую банковскую систему к мировым стандартам, а это само по себе в глазах представителей опрашиваемой совокупности "хорошо".

ОТНОШЕНИЕ К ВОЗМОЖНОСТИ ВВЕДЕНИЯ БЕЗОТЗЫВНЫХ ВКЛАДОВ

Абсолютное большинство опрошенных представителей высокодоходных групп относится резко отрицательно к идее безотзывных вкладов. Основная причина негативного отношения к подобной идее – непрогнозируемая заранее необходимость изъятия денежных средств для более выгодных вложений, возникновение которых носит спорадический и ситуативный характер.

Практически все высокообеспеченные инвестиционно мобильны, поэтому такая идея является для них неприемлемой.

Инвестиционные стратегии

По результатам интервью с представителями высокодоходных групп можно выделить две стратегии распоряжения доходами и накопления сбережений. Первая стратегия состоит в целенаправленном откладывании части средств до покрытия основных (текущих) расходов. В рамках данной модели поведения сначала делаются сбережения, а оставшаяся часть средств расходуется. Вторая стратегия состоит в том, что сбережения делаются по остаточному принципу: сначала покрываются текущие расходы, а остаток средств идет на сбережения.

 У меня просто всегда есть определенная сумма с собой. Если мне что-то нужно, мне всегда хватит. А вообще когда возникают интересные проекты, в первую очередь я откладываю деньги, а на что остается – живу.

 Часть денег я стараюсь, безусловно, откладывать, потому, что не знаю, что будет завтра. Сегодня вроде доход хороший, завтра может его не быть. Поэтому стараюсь откладывать некоторую сумму.

В нашей семье происходит обычно так: сумма, которая появляется на руках, она обычно идет сначала на общие расходы: на коммунальные какие-то платежи, что-то детям купить, за продуктами и т.д. … Сначала мы тратим на те вещи, которые нам нужны, а потом уже идут какие-то сбережения .

В статьи основных расходов высокообеспеченных респондентов входит питание, коммунальные платежи, развлечения, образование, отдых.

 Потому что за образование сейчас детское надо платить, кушать тоже надо, потом обслуживающий персонал у нас есть, им тоже надо платить. Но статьи расходов есть. В основном, это детское образование, питание, развлечения. Развлечения, которые у нас постоянные, мы выезжаем там куда-то за город, или с детьми гуляем, они у нас входят в статью постоянных расходов. А когда мы с мужем ездим в отпуск, это у нас не считается постоянной статьей расходов, потому что иногда у нас получается два раза в год, иногда один раз в год, мы, конечно, это заранее планируем, но это все-таки не постоянная статья расходов"

Содержание домработниц, приходящих уборщиц и гувернёров пока ещё не стало "устойчивой" статьёй расходов российского "верхнего среднего класса".

Что касается используемых инвестиционных стратегий, то практически все опрошенные респонденты оценивают выбранный ими способ размещения денег как одновременно и надёжный, и прибыльный – т. е. демонстрируют абсолютную уверенность в собственной "экономической рациональности".

Наиболее часто упоминаемым инвестиционным инструментом являются вложения в недвижимость. Причём, зачастую аргументация строится "от противного" - условно говоря, "иные варианты плохи, поэтому – недвижимость"

 Потому что проценты по вкладам, которые предлагают банки на сегодняшний день, на мой взгляд, они себя не оправдывают. Потому что они ниже инфляции. А недвижимость – наиболее эффективный способ. Например, то, что было вложено в недвижимость 3 года назад, оно себя уже окупило и в 2-3 раза.

Большинство указали в качестве привлекательных объектов недвижимости загородные дома. В значительной мере это связано с "композитным" характером мотивов инвестирования в строительство загородного дома – это одновременно и инвестиционный инструмент, и улучшение текущих условий жизни, и условие изменения жизненной стратегии в целом.

 Работаем на перспективу в данный момент, чтобы в дальнейшем жить вне города, потому что город надоедает. Во-вторых, это надежно. Просто денежные средства, которые вложены в недвижимость, самый, наверное, надежный вклад в наше время.

 Вложенное в дом – не пропадёт. Да, и о пенсии уже можно задумываться – за городом-то лучше.

 Сначала думал перепродать – приобрёл, потому что вариант удачный был. Но появились внуки, решил, что и самому пригодится.

Практически все опрошенные безусловно уверены в надёжности данного способа инвестиций. Это вполне естественно, поскольку в новейшей российской истории непродолжительный спад цен на недвижимость был зафиксирован лишь после событий августа 1998 г.

 Вложение денег в недвижимость жилую или нежилую - самый надежный и прибыльный способ вложения денег.

В некоторых случаях вложения в недвижимость рассматриваются как долгосрочные инвестиции в противоположность хранению в наличных, что оценивается как краткосрочная сберегательная стратегия.

 Естественно, вложение в недвижимость, в долгосрочном аспекте. В краткосрочном – депозитарий.

Также популярным направлением инвестиций является собственный бизнес.

 Стараемся все-таки накопить на развитие бизнеса, открытие дополнительных филиалов семейного бизнеса.

 Собственное дело – самый надежный и прибыльный метод вложения денег.

В ряде случаев вложения в собственный бизнес и доходы от него не обосабливается от бюджета собственно домохозяйства

 Если надо, всегда "выдернуть" можно.

Следует отметить, что вложения в банк люди делают, прежде всего, не с целью получения прибыли, а с целью накопления, сбережения средств. В частности, в банк средства помещают в тот момент, когда их недостаточно для более крупных вложений, например, в недвижимость – банковский вклад выступает своего рода "промежуточной" формой сбережения.

 Я не считаю очень прибыльным вложение денег, вкладывание в банк. Я считаю, что это просто какая-то страховка для меня. Я не считаю, что это приносит огромную прибыль, а просто я страхуюсь от того, чтобы не потерять, что есть. Во-первых, это даже накопить в какой-то мере помогает, вот скоро Новый год, праздники, может быть, если у меня будут деньги в банке, я потрачу чуть меньше, хотя Бог его знает.

 Излишек средств не такой большой, чтобы вложить его в покупку недвижимости. Поэтому – банки.

Отдельные респонденты расходуют свободные средства на вложения в валюту, несмотря на то, что в последние годы рубль укреплялся по отношению к доллару и был стабилен по отношению к евро – это характеризует силу инерционных настроений даже в наиболее состоятельной части российского общества.

 Честно говоря, валюта для нас наиболее оптимальный вариант. Она всегда под рукой и с учетом инфляции все равно евро растет постоянно, процент инфляции можно сократить за счет валютной карточки.

Ценные бумаги характеризовались респондентами как доходный и довольно рискованный способ вложения средств, приемлемый для меньшинства опрошенных.

 Свободные средства, которые остаются, вкладываю в ценные бумаги. Почему выбрал этот способ? - потому что наиболее доходный, в отличие от банковских вкладов. Вкладываю деньги в так называемые "голубые фишки" – энергетика, машиностроение, угольная промышленность, т.е. акции, приносящие наибольший доход.

 Для пробы вложился в ПИФ. Ну, понятно – не всё и не последнее.

Практически все опрошенные представители высокодоходных групп отмечали, что банковские депозиты являются для них непривлекательным способом вложения средств (такое мнение высказывали и те, кто хранит деньги в банке).

 Банковские вклады для меня неприемлемы – слишком маленькие проценты и все может случиться с банком, каким бы надежным он ни был, т.к. страна все ещё развивается, пытается выйти на более высокие рубежи экономического роста, так что все может случиться, как это было в 1998 году.

 Проценты инфляции не покрывают…А куда деваться – квартиру с бонуса не купишь.

Также ПИФы и игру на бирже некоторые респонденты оценивают как слишком рискованные и/или сложные для них способы.

 Неприемлемые для меня лично это игры различные на фондовых биржах, вложения в ПИФы. Может, я просто недопонимаю суть этих программ, но для меня это неприемлемо.

 В биржи, я не люблю в эти системы все играть. Потом также банк я не рассматриваю как категорию прибыльности, чтобы деньги несли доход.

 Может и выгодно, но никаких нервов не хватит. Попробовала, но, оставшись "в плюсе" вся испсиховалась.

 Ну, не будут по телевизору рекламировать что-то стоящее. Вы бы всем рассказывали о действительно стоящих вариантах?

Встречаются и диаметрально противоположные суждения.

 Те, кто во вкладах сидел, за пять лет проиграли в разы. Сейчас, конечно, неспокойно, но это временное.

Валюта и вложения в драгоценные металлы для большинства респондентов выступает неприемлемым способом вложения средств.

 А потому что сегодня курс доллара один, завтра он другой. То же самое может произойти через несколько лет с евро. Сейчас пока более-менее стабильный курс евро, даже немного растет постоянно. Что будет с валютой через 2-3 года, никто сказать не может. А недвижимость, земля всегда останутся в цене.

 Золотые побрякушки и золото в слитках я не буду покупать потому, что покупаешь всегда за максимальную цену, продавать приходится с дисконтом. То есть на этом денег не заработаешь. Валюта то же самое.

Суммы сбережений

В ходе интервью с представителями высокодоходных групп им задавался вопрос о сумме, рассматриваемой как сбережение. Некоторые респонденты придерживаются мнения о том, что эта сумма может варьироваться от ситуации, наличия свободных средств и предполагаемых расходов.

 Тысяча есть свободная, положил, вот тебе сбережение. У кого-то тысяча, у кого-то 100 тысяч, у кого-то миллион - сбережения. Любая сумма, которая лежит и предназначена для инвестиций – это уже сбережение, независимо от размера.

 Не знаю, у меня это разные суммы. Я могу откладывать и десять тысяч рублей, если они не нужны мне на текущие расходы, и у меня не запланирована крупная покупка, и сто тысяч рублей. Зависит от того, насколько мне нужны или не нужны деньги.

Также в качестве сбережений, которые уже нельзя назвать карманными расходами, были названы суммы от 50 до 500 тысяч рублей (в соответствие с параметрами опроса – от месячного до годового дохода). Наиболее часто упоминалась сумма, превышающая 100 тысяч рублей.

 10 000$ это деньги, которые, если человек остается без работы, человек может тратить в течение нескольких месяцев.

 При нашем уровне жизни на сегодняшний день, я считаю, что тысяч 10 долларов в кармане носить уже не надо.

 Сбережения от 500 тысяч, полмиллиона. Карманные я, конечно, не назову сумму. Если у Вас нет 5 тысяч карманными, то… В смысле на дорогу, на машине, допустим, куда-то ехать, 5 тысяч, конечно, обязательно должно быть на карманные расходы. А 500 тысяч, свыше 500 тысяч – это уже сбережения.

Цели накоплений

Большая часть опрошенных респондентов откладывают денежные средства "на будущее" (т. е. – сбережения страхового характера), вкладывая их в недвижимость или в собственный бизнес, с целью получения дохода от этих вложений.

 Очередное вложение в недвижимость. Ну, либо иногда бывает такое, что накопления для того, чтобы купить себе новый автомобиль. Например, 1-2 года поездил, покупаешь новый.

 Я не оставляю надежду открыть собственный бизнес. Я не то что коплю на него, но если мне удастся рационально разместить те деньги, которые имею, для того, чтобы развить свой бизнес, я использую этот шанс.

 У нас их нет (свободных средств), мы даже дома не храним никогда, они у нас все в бизнесе работают. Для того чтобы в дальнейшем обеспечить жизнь своих детей, отдохнуть в дальнейшем хорошо, может быть.

Некоторая часть респондентов делает накопления на крупные покупки (главным образом – автомобиль).

 Это крупные приобретения. Мы планируем строительство загородного дома. Соответственно, под это строительство откладываем средства. И опять же крупные вложения какие-нибудь. Не вложения, а приобретения. Это покупка автомобиля. У нас есть два автомобиля и один, в общем-то, требует замены.

 Основная цель накоплений – это хорошая, дорогая покупка какого-либо предмета.

Лишь одна респондентка отметила, что делает накопления средств на образование ребенка.

 Я бы не сказала, что регулярные накопления. Скорее – раз в год. Цель – образование ребенка.

Также один из респондентов отметил, что откладывает на старость (но, как отмечалось выше, далеко не все выделяют сбережения на старость из общих страховых сбережений).

 У нас в организации действует пенсионная программа. В моём возрасте нелепо отказываться, тем более, что дети – за границей.

Ещё один человек указал в качестве инвестиционно-сберегательного инструмента полис страхования жизни, отметив его многофункциональность.

 Доживу – на пенсии подспорье. Заболею – опять же страховка.

В целом, можно констатировать, что поле инвестиционных стратегий верхней прослойки российского среднего класса фрагментарно и "лоскутно". Некоторая однородность обеспечивается лишь консенсусом в отношении инвестиций в недвижимость.

Источники информации, используемые высокодоходными группами для формирования инвестиционно-сберегательной стратегии

Можно сделать вывод, что источники, используемые населением для формирования инвестиционно-сберегательной стратегии, в значительной степени зависят от того, какая стратегия используется.

Если выбирается консервативная стратегия (размещение средств на банковских депозитах), то чаще используется информация, предоставляемая непосредственно в банковском отделении или почерпнутая в Интернете (с сайта банка, а также статьи, форумы).

Такие источники чаще всего используются, когда стратегия уже сформирована (решение о способах вложения средств уже принято) и требуется получение каких-то деталей о вкладах. В данном случае редко прибегают к использованию рекомендаций друзей и знакомых. Если респондент оказывается включён по роду своей деятельности в работу с банками (например, представляет интересы корпоративного клиента банка) или занят в финансовом секторе экономики, то, главным образом, он руководствуется инсайдерской информацией.

 Я работаю в страховой компании и уж поверьте знаю как-что устроено и в банках.

Если предпочтение отдается стратегии вложения в недвижимость, то чаще представители высокодоходных групп склонны прибегать к использованию советов друзей, знакомых. В этих случаях факультативно используются Интернет, телевидение, печатные издания.

Если респонденты инвестируют в ценные бумаги, то они чаще всего прибегают к использованию Интернет-СМИ (информационные порталы, статьи, форумы), также большая роль отводится советам знакомых-финансистов. Ими могут быть банковские работники, работники брокерских или страховых компаний.

Изменения инвестиционно-сберегательной стратегии высокодоходных групп

Накопление опыта вложения денег, по словам респондентов, участвовавших в интервью, привело к изменению инвестиционно-сберегательной стратегии.

 Здесь уже надёжность больше перевешивает. Уже так бездумно куда-то деньги не вкладываются.

 Нет, ну, конечно – это смешно…В какие аферы ввязывался в 90-е… и сейчас. Это как школьный роман и женитьба.

Также респонденты отмечали, что у них возросло доверие к банкам и банковской системе и это обусловило изменение инвестиционно-сберегательной стратегии.

 Было время такое, когда люди, россияне наши, потеряли очень много денег, вкладывая их в банки, держа там какие-то суммы. Я еще помню трагедию моей мамы, когда государство нас здорово обмануло, и какое-то время с банками играть вообще не хотелось. Но сейчас стало спокойнее.

Респонденты, руководствующиеся консервативной инвестиционной стратегией размещения средств ("главное - надёжность") предпочитают недвижимость. Как бы это ни казалось парадоксальным, но и те, кто готов рискнуть также во многом выбирают недвижимость.

В целом же модель инвестиционного поведения большинства респондентов носит ригидный (жёстко-устойчивый) характер - как вкладывали в недвижимость, так и продолжают это делать сейчас.

Однако некоторые респонденты, склонные к поиску более прибыльных вложений, отмечают, что они задумываются о смене своей инвестиционно-сберегательной стратегии в сторону более доходной.

 До сегодняшнего дня я рассматривал недвижимость как наиболее доходный источник вложения денег. Сейчас я начинаю думать о других источниках.

 Первый фактор – стагнация на рынке недвижимости. Рост уже не составляет 30-40%, как в последние несколько лет, а значительно меньше. Второй фактор – фискальные службы требуют прозрачности сделок на рынке недвижимости, доходность уменьшается еще сильнее.

Можно констатировать, что доходность вложений в недвижимость в конце 90-хх-начале 2000-хх, в некотором смысле, развратила представителей верхнего "эшелона" российского "среднего класса", способствуя формированию неоправданно высоких ожиданий в отношении будущей "нормы прибыли".

Наиболее востребованные услуги банков

По результатам интервью с представителями высокодоходных групп среди приоритетных банковских услуг были отмечены следующие: кредиты (ипотечный, автокредит, на развитие бизнеса, на крупные покупки), пластиковые карты (как дебетовые, так и кредитные), оплата коммунальных услуг, срочные вклады или вклады до востребования, банковские ячейки, денежные переводы.

Значительная часть опрошенных не имеет срочных банковских вкладов (счета есть практически у всех). Те же, у кого есть депозиты, используют их в целях обеспечения сохранности денег, а не их преумножения (безопасности хранения и частичная компенсация инфляционных издержек).

 Я и раньше вкладывал и часто спрашивал себя – правильно ли я делаю? Но когда доллар стал нестабильным, стал падать, я убедился, что я делаю правильно – вкладываю в банк. Цель банковского вклада - защитить деньги от обесценивании, а также немного заработать.

Высокодоходные россияне по-прежнему продолжают активно пользоваться услугами депозитариев (постоянно или время от времени).

 Это удобно не только для хранения денег, но и документов.

 Пока кэш в ходу, без ячеек не обойтись.

 У меня в разных банках время от времени была депозитарная ячейка. В ней хранил документы, которые не хотел хранить дома, или денежные средства, которыми мог воспользоваться в любой момент.

Часть респондентов, пользуется вкладами до востребования в силу негативного опыта потери денег на срочных вкладах (вклады до востребования создают у отдельных респондентов иллюзию возможности "беспроблемного" изъятия денег в случае неблагоприятного развития ситуации в банковской системе).

 Я скажу про свою семью лично – отказались от долгосрочных вкладов, потому что когда мы были еще совсем маленькими, значит, родители там, бабушки, дедушки делали вклады с очень приличными суммами, например, на совершеннолетие, на замужество. И когда в итоге вместо этих сумм огромных, накопленных, баснословных … мы в итоге получили 3 копейки с этих вкладов, то пришли к выводу, что долгосрочные вклады – это не для нас. Поэтому именно вклад до востребования и ничего другого.

Те респонденты, которые пользуются вкладами до востребования, делают это с целью обеспечения сохранности средств (безопасность с точки зрения краж, пожаров и т. д.). Практически все из них отмечают ключевое преимущество данной услуги - возможность получения денежных средств в любой момент.

 У меня есть счета открытые, там просто деньги лежат до какого-то времени. Они мне гораздо больше пользы принесут, если в кармане лежать будут. Подвернется что-нибудь дорогое, я куплю. А банковский вклад, его не вытащишь завтра.

Те респонденты, которые отказались вообще от хранения денег в банковских вкладах, оценивают данный способ вложения средств как низкоприбыльный и/или требующий неоправданных затрат времени.

 Раньше пользовалась вкладами небольших сумм под проценты на 3 месяца, на 1 год. Но это сейчас не покрывает инфляцию и приходится искать другие способы вложения денег.

 А смысл (- держать деньги на вкладе до востребования) – упали, так сразу все и снимаю. Лишний раз к банкомату бегать…да, ещё и очередь выстоять.

Оплата коммунальных (бытовых) услуг, а также иных платежей через банк респондентами осуществляется как минимум раз в месяц.

 Оплата за квартиру, за телефон, т.е. все коммунальные платежи 1 раз в месяц. Приходится пользоваться разными банками: налоговые платежи – в одном банке, коммунальные – в другом. Это не очень удобно.

 Налоговые платежи, штрафы, детям за школу – иногда по нескольку раз на неделе бегать приходится.

Респонденты отмечали, что они пользуются банковскими картами во время путешествий заграницу, а также для оплаты покупок в торговых центрах. Отмечалось, что далеко не всегда удобна оплата с помощью пластиковой карты, так как их не везде принимают.

 По кредитной карте ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; одна из крупнейших платёжных систем в мире) – только тогда, когда выезжаем – раза три, наверно, в год получается.

 Пластиковые карты постоянно используем. Цели – повседневный расчет в торговых центрах. Практически регулярно, это очень удобно.

 На данном этапе отказалась от банковской карточки. Меня это не устраивает. Не везде ее принимают, часто просят наличные деньги. Не всегда вовремя поступает зарплата на карточку, особенно в предпраздничные дни. Может затянуться на неделю.

Отдельные респонденты отметили, что в числе банковских услуг они пользуются банковскими переводами.

 Удобна услуга денежных переводов (… - респондентом было названо имя собственное; одна из крупнейших систем денежных переводов). Можно переслать деньги в любую точку мира за короткий срок и небольшой процент.

 У меня есть родственники и в СНГ, и в "дальнем" зарубежье, поэтому переводы - обычное дело.

Представителям высокодоходных групп также задавался вопрос об их осведомлённости и пользовании услугами дистанционного банковского обслуживания, Интернет-банкинга. Те респонденты, которые имеют опыт пользования этими услугами, оценивают их очень положительно из-за удобства использования и существенного сокращения времени на проведение банковских операций.

 Это очень удобно. На работе у нас только Интернет-банкинг. Это редко, когда просто там приходится перечисления какие-то другие делать специально.

 Конечно же, удобно. Из любой точки России, мира можно зайти и посмотреть, как у тебя обстоят дела на твоем счете и прочее, прочее. Сделать какие-то операции. ... Опять же сокращает какие-то временные расходы. Наверное, мы все к этому когда-нибудь придем.

Основной причиной отсутствия опыта пользования данной услугой является небольшое количество банковских операций, которые осуществляют респонденты, или их недостаточная компьютерная грамотность.

 Если бы у меня было достаточно много операций в месяц, и я посчитал бы, посмотрел, сколько времени я трачу на бензин, если я езжу в банк, и сколько времени я трачу на обслуживание системы в Интернет – банкинге. Что выгодно, то я и выберу. В целом, если много операций, то это оптимальный вариант.

 Это хорошая опция, достаточно прогрессивная, если бы я был активным пользователем компьютера, то с удовольствием бы этим занимался.

Другая часть опрошенных, не пользующихся этой банковской услугой, отказывается от нее по причине недоверия:

 Отношусь плохо. Потому что считаю, что это ненадежный, незащищенный способ. И мне это пока не надо, т.к. у меня нет такого потока денежных операций.

 Честно говоря, пока не очень доверяю, хотя очень многие мои знакомые пользуются.

 У нас базами (- данных) торгуют, любые разговоры по телефону можно слушать – какой тут Интернет-банкинг!?

Также респондентам задавался вопрос, собираются ли они расширять спектр банковских услуг, которыми пользуются в настоящее время. Большинство из опрошенных отметило, что таких намерений не имеют.

 Я думаю, что нет. Все то, чем мы пользуемся на сегодняшний день, у нас все так и останется.

 Да, вроде бы нет…хватает и того, что есть.

Критерии выбора банка

Для открытия срочных вкладов выбирается, прежде всего, надёжный банк. А таковым, по мнению многих респондентов, с большей вероятностью является государственный. Вторым по значимости критерием выбора является выгодность предложения, третьим - удобство расположения банковского отделения и/или банкомата. Сочетанием первого и третьего обстоятельств объясняется частое упоминание крупнейших госбанков, имеющих широкую филиальную сеть.

 Самый известный, самый старый, самый надежный, государственный, в конце-концов. Потом мне очень нравится, что филиалов у ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; один из крупнейших российских банков) много. Мое мнение, что филиалов у ХХХ больше всего. И банкоматов, в том числе, на каждом шагу. Все-таки у других банков филиалов точно меньше.

 Я держу свои вклады в ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; один из крупнейших российских банков). Естественно всем он знаком, все про него знают.

 Защищенность этого банка. Может, какие-то не привилегии, а как сказать… под опекой государства. Это самое главное, чтобы в дальнейшем, если банк будет объявлен банкротом, хотя бы кто-то нес, естественно, государство, ответственность.

 ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; один из крупнейших российских банков) пережил СССР, да, и в 98-ом хоть и "заморозили", но выплатили всё. Плюс – отделения рядом с домом, работой

Выгодное предложение (в т. ч. – процент по вкладу) вкупе с предполагаемой надёжностью предопределили выбор многих респондентов (баланс этих факторов может быть различен).

 Банк должен работать не менее 10 лет на рынке и зарекомендовать себя как надежный банк – это первое. А второе – из тех банков, которые себя зарекомендовали, повторяюсь, я выбирал по условиям вкладов.

 Главное, чтобы банк был надежным и был недалеко от дома, чтобы были хорошие проценты по вкладам и чтобы не было очередей, чтобы не тратить много времени.

 Скорее – банк. Чтобы были гарантии. Мне важно, естественно, знать, в каком банке я делаю свои вклады. Меня интересует, прежде всего, банк. Естественно, характеристики вклада – важно, я не откажусь от прибыли. Но гарантия моих вложений, что я получу назад свои деньги, мне дороже.

 Я посмотрю 2-3 банка основных кандидатур, и сравню процент по этому вкладу, и посмотрю минимальную сумму, на которую там процент влияет. У них же там от 30, от 100 тысяч, ну, различные пороги минимальные. Вот единственное, что для меня будет важно. А то, что я, в принципе, заранее не буду рассматривать никакие там новые банки-однодневки, ну, это сразу понятно. Единственное условие – это выгодность.

 Выгодные условия, это, во-первых, если это какой-то кредит, то удачные процентные ставки. Если это ипотека, то же самое. Условия выплаты, какие-то отсрочки по платежам.

Помимо ставки по вкладам и кредитам респонденты отмечали, что они обращают внимание также на возможность составления завещания по вкладу и возможность оперативного изъятия денег.

 Возможность составить нотариальное завещание на вклад, чтобы это оформлял банк и оформлял бесплатно.

 Возможность изъять деньги со вклада на определенном сроке. Если в стране произойдет очередной дефолт, чтобы можно было снять вклад.

Иногда выбор банка может основываться на наличии положительного опыта взаимодействия с этим банком.

 Изначально когда-то предприятие заключило договор на обслуживание кредитных карт и зарплата начислялась на эти кредитные карты. В дальнейшем я рассмотрела какие выгоды еще можно из этого почерпнуть и открыла свой депозитный вклад.

Требует некоторого пояснения, что имеют в виду опрошенные, говоря о "надёжности" (помимо принадлежности государству). Надёжность, по мнению респондентов, в числе прочего, "измеряется" длительностью присутствия банка на рынке.

 Чтобы зарекомендовать себя, банк должен долго просуществовать. То есть, долгое существование – это на самом деле является гарантом надежности. Потому что если банк чем-то плох, он не продержится на рынке

 Его надежность. Сколько лет он на рынке. Какой у него уставной капитал.

Надежность банка непосредственно сопряжена с его репутацией (т. е. – положительным имиджем).

 Репутация банка очень важна. Как можно сотрудничать с банком, у которого нет истории? Когда есть история у банка – этот фактор влияет на спрос и предложение услуг банка.

Участие иностранного капитала, по словам респондентов, также может являться свидетельством надёжности банка. В столице значимость иностранных акционеров оказалась существенно выше.

 Государственное участие, наверное, не важно, а вот участие иностранных банков важно. Потому как, если иностранный банк участвует, значит, он доверяет этому банку и это определенно важно.

 ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; один из крупнейших мировых банков) он и в Африке – ХХХ.. Что с ним может случиться?

Ненадёжный банк, по словам респондентов - недавно созданный частный банк, навязчиво рекламирующий свои услуги, имеющий длинное или вычурное название. С настороженностью респонденты относятся к большинству малых банков.

 Сейчас на самом деле очень много банков появилось. Эти новые банки не внушают доверия. Потому что они какие-то как однодневные что ли, то есть сегодня они есть, завтра их нет. Не знаешь, с чем имеешь дело.

 Смотрю огромные объявления. Они не вызывают у меня какого-то интереса. Те же самые баннеры, та же самая реклама по телевидению. Начинаешь, наоборот, размышлять, что здесь что-то не так.

 Ненадежные - с очень длинными названиями. Я даже повторить не смогу. Агропромстрой, Мясторг. То есть с недавно созданным банком я ни в коем случае сотрудничать не буду.

 Реально сотня банков – туда-сюда…остальное – ну, если только у тебя там свой человек работает…несерьёзно это.

Что касается других принципиальных критериев выбора банка (кроме надёжности), то респонденты отмечали важность транспортной доступности, наличия парковки. При этом для некоторых важнее удобство подъезда к банку, а не территориальная близость отделения.

 Если говорить о каких-то плюсах в пользу этого банка, то лучше пусть рядом с ним будет хорошая парковка, удобные подъездные пути… То есть, в своем районе мне не важно: два квартала проехать до него или пешком дойти в соседний подъезд.

 Если это в пределах поездки на автомобиле, в течение получаса, то это нормально. Главное, чтобы там было оборудованное парковочное место. А территориальная близость, она не принципиальна.

 Важна транспортная доступность и хорошая парковка. Очень важно чтобы банк был недалеко от дома.

Качество обслуживания также играет существенную роль в выборе банка. По мнению респондентов, оно предполагает вежливое обращения и приветливость со стороны служащих банка, доступность информации об услугах, возможность исчерпывающе полного и быстрого получения ответа на интересующие вопросы.

 Должно быть высокое качество обслуживания, чтобы не было никакого хамства. Сейчас, в принципе, везде высокое качество обслуживания".

 Это когда я прихожу в банк, мне там все подробно объяснят. Если я прихожу с какой-то проблемой, чтобы была доступно подана информация от сотрудников банка… Чтобы постоянно обновлялась информация об услугах банка, чтобы она не была трехгодичной давности. Чтобы постоянно шло обновление наглядно, брошюры какие-то, еще что-то.

 Качество - это если я позвонила, то я не трачу на это целый час, чтобы дозвониться до автоответчика..

Отсутствие очередей в банковском отделении – как фактор благоприятствующий выбору - некоторыми респондентами оговаривалось отдельно.

 У ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; один из крупнейших российских банков), конечно отделений и банкоматов – по всему городу…Но очереди…В день получения пенсий лучше вообще не соваться.

 Раньше ХХХ (… - респондентом было названо имя собственное; один из крупнейших российских банков) меня вполне устраивал, но теперь там не протолкнуться.

Кредитная активность

В ходе интервью с представителями высокодоходных групп задавался вопрос о том, брали ли респонденты какие-либо кредиты в банке и с какой целью.

Респонденты отмечали, что пользовались ипотекой, а также кредитами на крупные покупки (главным образом – автокредиты) или для развития бизнеса. Мотивом использования кредитов являлась недостаточность имеющейся суммы денег для запланированных покупок или вложений.

Ипотечным кредитом представители высокодоходных групп чаще всего пользовались в той ситуации, когда для приобретения недвижимости им не хватало какой-то суммы (как в инвестиционных целях, так и в целях приобретения жилья для себя). Большая часть респондентов пользовались ипотечным кредитом единожды.

 Мы пользовались ипотекой, потому что это удобно. Во-первых, у них выгодный процент, который меньше инфляции. Во-вторых, если ты гасишь его в ближайшие год-два, то он у тебя получается вообще практически беспроцентный. Это удобно. И когда нет на руках лишних там 700 тысяч, которые нужно добавить, то воспользоваться ипотекой очень даже удобно.

 Только на недвижимость. Я вообще стараюсь не пользоваться… На покупку недвижимости это очень хороший вариант. Банковский кредит на недвижимость – ипотечный.

Также востребовано автокредитование.

 В автосалонах бывают очень интересные предложения и по машинам, и по кредитам – грех не воспользоваться.

 Ну, кредит на покупку машины он по нормальной ставке идёт – поэтому "да".

Один из респондентов ответил, что брал кредит для развития бизнеса.

 Сейчас не пользуюсь (кредитами). Раньше брал кредит на увеличение товарооборота.

Основным мотивом отказа от использования кредитов, по словам респондентов, являлся их переход на более высокий уровень материального обеспечения.

 Банковские кредиты использовались мной в тот период времени, когда у меня не было достаточного дохода в моей семье. Они использовались на покупку бытовой техники или еще чего-то. Сейчас я могу позволить себе не пользоваться кредитами, я откладываю деньги.

Сроки вкладов

Вкладчикам среди представителей высокодоходных групп задавался вопрос о том, каким соотношением параметров срок / доходность они руководствуются при открытии вкладов. Выяснилось, что срок является ключевым критерием выбора вида вклада в банке. Для респондентов важна, прежде всего, возможность снять денежные средства в удобное для них время, процентная ставка по вкладу оказывается гораздо менее значима (отчасти это объясняется "выравниванием" предложений банков). Поэтому основная часть представителей высокодоходных групп, имеющих срочные вклады, пользуется краткосрочными депозитами.

 …первоочередной критерий для меня был минимальный срок начисления процентов. Я подбирал такой вклад, который бы мне позволил снимать деньги в любой момент, в течение минимального срока, когда я этого захочу, не теряя проценты. И второе – это процентная ставка.

 …для меня сейчас важной характеристикой будет точно доступность моих средств в любое время, что туда положить, что обратно, но они должны быть доступными всегда. Мне нужна доступность средств в любое время

 …нет, я положил деньги на депозитный счет, с которого я могу снять в любой момент в течение месяца. То есть срок начисления процента 1 месяц.

Большинство респондентов-вкладчиков нерегулярно отслеживает рыночные предложения по банковским ставкам и безразлично относится к их возможному снижению. Также величина процента по вкладу не является для них критическим фактором, способным предопределить смену банка.

 Серьезно не отслеживаю, пользуюсь своим банком. Но если я вдруг я что-то услышу, какое-то выгодное предложение… банк должен быть мне известен, который я уже знаю, который я уже слышала, или с филиалами, которые мне встречаются.

 Я думаю, что я ничего не буду забирать, потому что опять же цель моя – не держать наличные средства дома.

Респонденты отмечали, что готовы увеличить срок вклада при стабильной финансовой ситуации в стране и увеличении процентов по вкладу.

 Общая финансовая обстановка в стране: повышение или понижение курса доллара, уровень инфляции.

 Повышение процентной ставки в банке. Однозначно. Экономическая ситуация в семье. У нас никто ни от чего не застрахован. Наверно возможность отложить еще какие-то дополнительные деньги.

Причины пользования банковскими депозитами, характерные для высокодоходных групп

В ходе интервью с высокодоходными группами было выделено две группы причин пользования банковскими депозитами: желание хранить средства в безопасном месте и желание спасти деньги от инфляции и/или хотя бы немного их преумножить.

 Просто, чтобы их не потратить, чтобы они были, чтобы потом, когда уже будет сумма приличная, может быть, во что-то их вложим. Потому что хочу сберечь деньги…

 …это страхует от краж в квартирах. При неблагонадежной ситуации деньги могут быть из квартиры изъяты. В банке, на мой взгляд, более надежно.

Некоторые респонденты отмечали, что банковские вложения в настоящее время стали достаточно надёжным способом сохранения денежных средств. Это делает банковские депозиты привлекательными в рамках консервативной стратегии размещения свободных средств.

Те респонденты, которые не пользуются банковскими депозитами, оценивает другие способы вложения средств как более прибыльные и надёжные.

Источники информации, используемые высокодоходными группами при выборе банка для открытия вклада

В ходе интервью респондентами было выделено три вида источников информации, используемых при выборе банка для открытия вклада.

Часть респондентов самостоятельно осуществляла сбор информации о банках, их предложениях, обращаясь непосредственно в банк.

При наличии соответствующих деловых контактов в банковской сфере, респонденты использовали этот источник информации для выбора банка.

Некоторые вкладчики при выборе банка для открытия депозита обратилось в те из них, которые "знают все", которые "на слуху" (например, Сбербанк или другие крупные банки) – источник информации в данном случае носит "рассеянный" характер, а сама информация скорее является фоном принятия решения.

Оценка работы банков, услугами которых пользуются респонденты

Что касается преимуществ, предоставляемых банками постоянным и крупным клиентам, то респонденты ссылались либо на их отсутствие, свою неинформированность о таких преимуществах либо их недоступность (это может объясняться и естественной скрытностью респондентов, поскольку указание на наличие особых условий служит косвенным свидетельством размера их вкладов).

Лишь один сказал о привилегиях, которыми он пользуется. Впрочем, они касаются исключительно сервиса и не сопряжены с предоставлением льготных условий обслуживания.

 Я и по работе с этим банком "завязана" - знаю управляющего отделением. Ну, конечно, у окошечка операционистки не стою – но так всё то же самое.

Некоторые респонденты отметили, что такие некоторые послабления есть, но они сводятся к лишь более быстрому принятию решений относительно выдачи кредита. Однако, по мнению опрошенных, эти "преимущества" не носят эксклюзивного характера и объясняются продолжительной и положительной кредитной историей в этом банке.

При этом большинство опрошенных респондентов считает, что банк должен поощрять своих постоянных и крупных клиентов некоторыми "бонусами" - например, в виде более привлекательных ставок.

На вопрос о том, было ли решение респондента верным по вопросу открытия вклада в том банке, услугами которого респондент пользуется в настоящее время, большинство респондентов ответило, что их решение было правильным и они не жалеют о своем выборе.

Что касается возможности открытия счёта в другом банке/других банках, то большая часть респондентов настолько удовлетворена тем банком/банками, которым пользуется в настоящее время, что не готова его/их менять. Если они и будут рассматривать другие предложения, то очень тщательно и, скорее всего, в случае необходимости отказа от услуг тех банков, клиентами которых они сегодня являются.

Некоторые респонденты, придерживающиеся стратегии диверсификации рисков и готовы открыть счета ещё в 2-3 банках, не отказываясь от услуг прежних.

Динамика изменений доверия к банковской системе

Если охарактеризовать общий настрой представителей высокодоходных групп населения, то можно сказать о том, что в целом доверие к российской банковской системе повысилось за последние годы возросло.

 Я стала больше доверять банкам. Раньше доверия не было никакого. Наверное, экономика стабильная стала. Не так страшно, как было когда-то… Я еще помню трагедию моей мамы, когда государство нас здорово обмануло, и какое-то время с банками играть вообще не хотелось. Но сейчас стало спокойнее.

 Я больше стала доверять банковской системе, обращаться к банкам, чтобы делать вклады.

Причиной этого является ряд обстоятельств. Респонденты говорили о том, что в последние годы в банковской системе России отмечается стабилизация, расширяется спектр предоставляемых услуг, благодаря конкуренции существенно повышается качество обслуживания клиентов.

 Ну, я думаю, что она все-таки стабилизировалась, по сравнению с тем, что еще было в прошлом столетии.

 Банковская система у нас существенно изменилась за последние 5 лет. Однозначно в лучшую сторону. У клиентов есть альтернатива выбора. С каждым годом она расширяется. Есть система объединения банков. Крупные банки сливаются. Это еще больше гарантирует стабильность вкладчиков на мой взгляд.

 Она развивается потихонечку, становится на ноги, появляются новые инструменты финансовые, которые раньше были недоступны. Это плюс, конечно.

 Безусловно, в лучшую сторону. Она стала более лояльна. Больше банков, больше конкуренции. Более низкие проценты, больше предложений, лучше сервис, больше линейка продуктов, которые они предлагают. Я считаю, что банковская система растет.

Некоторые респонденты указывали на то, что немаловажным фактором повышения стабильности банковской системы, а, следовательно, и доверия банкам, являлось введение системы страхования вкладов.

 Хотя бы тот факт, что у нас происходит страхование. Что какой-то банк обязуется вернуть вкладчику в случае дефолта, всю сумму вклада. Такие основные критерии: определенная надежность, определенное доверие, оно уже увеличивается с таким страхованием.

 Развивается, пытается выйти на новый уровень, развивается система страхования вкладов, увеличивается надежность, пытаются вернуть долги по старым вкладам, которые были заморожены и не выплачивались.

Значимым фактором стабилизации российской банковской системы, отмеченным многими представителями высокодоходных групп, является приход иностранных банков. По мнению респондентов, этот факт также свидетельствует об устойчивости банковской системы России, повышении доверия к ней со стороны иностранных инвесторов, а также о совершенно новом уровне развития, на который вышел российский банковский рынок.

 Ну, и, наверное, потихонечку развивается. Судя по тому, что к нам в последнее время приходят на рынок иностранные банки.

 Я считаю, что изменения произошли в основном из-за улучшения ситуации в стране, т.е. пока у нас наблюдается некоторая стабильность, иностранные банки стали выше ценить потенциал России и пришли на наш рынок.

Если говорить о последних 2-3 годах, то изменения в банковском секторе не являются столь ощутимыми, если сравнивать их с качественным рывком первой половины текущего десятилетия.

 Пока так скажу, что в течение последних трех лет это все идет на одной волне. Потому что пока у нас не будет жесткой конкуренции между банками, не возникнет, соответственно, новых каких-то интересных программ для клиентов.

 Банковская система в нашей стране за последние 10 лет очень сильно развилась. Не было ничего, а стало очень много банков, только выбирай. За последние 3 года мало что изменилось. Я вижу, что меняются названия банков, происходят слияния банков, кто-то исчезает, кто-то появляется.

Однако, несмотря на очевидные положительные сдвиги в развитии банковской системы России, многие представители высокодоходных групп отмечали, что процесс модернизации далёк пока от завершения, многому еще предстоит научиться, многое позаимствовать из мирового опыта.

 Наши банкиры далеко продвинулись, но банк это же не торговый центр – самое главное оно не поверхности…подводная, так сказать, часть айсберга. Думаю до англичан или швейцарцев нам ещё далеко.

 Я имел дело с банками и как руководитель фирмы – получить кредит на развитие бизнеса со средней рентабельностью нереально, не заложив самого себя. Не знаю как там у них в целом в банках, но думаю с кредитованием малого и среднего предпринимательства однозначно лучше.

Среди проблем развития банковского сектора в России было отмечено существование чрезмерно большого количества банков, что затрудняет процесс выбора банка для клиентов, т.к. зачастую им сложно ориентироваться в таком многообразии.

 Единственно, что мне не нравится, что банков все-таки в России очень-очень много. С непонятными какими-то названиями и именами. Мне бы конечно, как потребителю, как клиенту, было бы проще, если банки были бы сильными, смелыми, чтобы разрешение на открытие банка давалось не всем подряд, а выборочно. Наверное, крупным каким-то компаниям, или инвесторам.

 Однако, чрезмерный рост банков для клиентов не очень удобен, потому что разобраться в этой системе человеку, который был ранее с банками не связан, очень сложно. На рынке должно быть 20-30 банков это оптимальная цифра, которая давала бы возможность альтернативы и была бы гарантом стабильности банковской системы.

Также отмечалось занижение процентной ставки по депозитам при одновременном завышении ставок кредитам, что, по мнению представителей высокодоходных групп, делает нашу банковскую систему несоответствующей западным стандартам.

 У нас очень маленький процент по вкладам, поэтому пока мы еще не конкуренты иностранным банкам, которые держат мировое первенство. Такие банки, как швейцарский, немецкий. Наша банковская система очень хлипка.

 Не такими шагами, как хотелось бы. Потому что, например, в отличие от западных банков, у нас пока что не доступна ипотека под 3-4 или 5%. У нас процент минимум 13,5-14. И то проблема найти такой процент, в основном 15-17. Хотелось бы, чтобы в дальнейшем ставки по кредитам падали.

 Если все так и будет развиваться, людей не будут обманывать в банках, будут ниже ставки по кредитам, больше доходность по вкладам, тогда люди потянутся в банки.

Большинство опрошенных сошлось во мнении, что, несмотря на рост стабильности в банковском секторе в последнее время, риски все равно остаются - могут произойти непредвиденные политические или экономические события, способные подорвать сложившуюся стабильность. Латентная неуверенность наблюдалась в ответах большинства респондентов.

 Даже если выбран надежный банк, предпочтительнее вклады держать частями в разных банках. Все-таки ситуация в стране может измениться. Хотя сейчас более стабильной стала.

Прогноз развития банковской системы в среднесрочной перспективе

Представители высокодоходных групп также высказывали точку зрения, согласно которой экстраполяции положительных тенденций последних лет позволяет думать, что банковской системе ничто не угрожает.

 Я думаю, что тенденция ведет к тому, что будет спокойнее, лучше, может быть, медленнее проценты расти, может быть, будут страховаться все большие и большие суммы. Тенденция такая уже началась, я думаю, что все будет хорошо.

 А таких кардинальных, я думаю, что не должно быть никаких изменений. Потому что более-менее как бы остановили инфляцию, более-менее все стабилизировалось. Особо там каких-то скачков, прыжков

Хотя внешне ничего не предвещает возможности серьёзного банковского кризиса в ближайшее время, внутреннее напряжение "сквозит" в ответах - большинство опрошенных не исключает возникновения непредвиденных обстоятельств. При этом многие не смогли конкретизировать свои опасения и описать механизмы дестабилизации.

 В нашей стране возможно все. Потому что не раз эти были потрясения: и в 1998, и в 1991 году. Поэтому, почему бы и нет.

 В нашей стране все возможно. Последствия возможны любые. Причиной может быть смена президента, политики, снижение цены на нефть, какие-то экономические факторы.

Были и те, кто указывали на то, что началом возможного банковского кризиса могут явиться такие причины как, например, невозврат денег по кредитам, бурный рост ипотеки, не обеспеченный соответствующими пассивами банков. Однако масштабы такого кризиса, в случае его возникновения, не будут носить катастрофического характера.

 На уровне интуиции я считаю, что сейчас выдано огромное количество кредитов людям, не способным заплатить, поэтому у банков начнутся проблемы. Но я думаю, что в стоимость этих кредитов были уже заложены эти риски, поэтому банки выдут сухими из воды.

 Или, например, сейчас развивается ипотека, все банки, даже не очень крупные, предлагают эту услугу, но чтобы банк мог предложить ипотеку у него должно быть много клиентов с депозитными вкладами на достаточно большой срок, это, во-первых. А во-вторых, если сейчас наступит экономический кризис, люди не смогут платить деньги по ипотеке, а вкладчики захотят забрать деньги с депозитов, у банков просто не будет возможности рассчитаться с ними. Но, я все же надеюсь, что ничего такого с нами не случится.

Многие респонденты подчёркивают, что они не видят серьёзных внутренних причин гипотетического коллапса банковской системы. Тем не менее, несмотря на отсутствие внутренних причин, по их мнению, всегда остаются внешние угрозы, такие как политическая нестабильность, вмешательство государства в экономику, ухудшение международной ситуации или возможные военные конфликты.

 Какие-то, скорее всего, политические наши изменения в стране. Война либо крах чего-нибудь там, я не знаю. Ничего, кроме этого, повлиять на стабильность не может.

 Глобальных потрясений в существующей экономике страны я не жду. Их не должно быть. А если поменяется политический курс страны. Он может резко поменяться. Я этого не исключаю.

 Либо спровоцированный государством, как в 98 году дефолт, это обязательство по ГКО. Либо это может быть связано с массовым невозвратом кредитов населением, так же, как в США… Может быть, это связано с введением государственного какого-либо закона, регулирующего банковскую деятельность….

Отдельные респонденты в качестве возможной причины возникновения нестабильности (но не системного кризиса) в банковском секторе указывают активизацию экспансии иностранных банков, что может повлечь за собой банкротство отечественных банков в конкурентной борьбе.

 Ну, только приход иностранных банков. В связи с конкуренцией могут быть какие-то изменения. Ну, я не думаю, что они будут такие глобальные, на глобальном уровне.

Резюмируя вышеизложенное, можно сказать на рациональном уровне восприятия социально-экономической реальности респонденты демонстрирую оптимизм, но бессознательная и не всегда вербализируемая тревога оказывает непосредственное влияние на их инвестиционно-сберегательное поведение. В частности и поэтому респонденты не рискуют осуществлять долгосрочные вложения денежных средств в банковские вклады.

 Возможно, поэтому я не делаю долгосрочных вкладов в банке. Более выгодное вложение – до 5-ти лет, до 10-лет. Но такие вклады я не рискую делать, я уверена, что это очень рискованно.

Возможные меры по упрочению банковской стабильности

Общественные ожидания и представления даже на представленном "срезе" имеют некоторые внутренние противоречия. С одной стороны, высокообеспеченные респонденты усматривают основные угрозы для банковского сектора в возможных действиях со стороны государства, а также политических и экономических рисках, присутствующих на уровне межгосударственного взаимодействия. С другой стороны, основным гарантом банковской стабильности и инициатором мер по ее упрочению, по мнению респондентов, также является государство. (Отчасти это объясняется разницей в возрасте респондентов и разночтениями в их представлениях о природе государства, текущей модели функционирования).

 Я думаю, что это больше вмешательство государства в процесс создания банка, лицензирования деятельности такого плана. Под контролем все операции, которые проводятся банком, т.е. больше чтобы государство отслеживало…

Многие из опрошенных рассматривают банковскую стабильность как производную от экономической и, соответственно, упрочение банковской стабильности считают следствием макроэкономической стабилизации.

 Это стабильность в стране в целом. Если у нас не случится никаких резких перепадов в экономике в ближайшее время, то стабильность банковской системы еще укрепится. Потянутся люди, бизнесмены, которые может быть, переосмыслят свое отношение к банковской системе, и начнут откладывать деньги именно на депозитных сч